GVC GAESCO CROSSOVER - INFLATION PILL RVMI · GVC GAESCO GESTIÓN, SGIIC, S.A.
Compartimento de GVC GAESCO CROSSOVER, FI
Gestionado por GVC GAESCO GESTIÓN, SGIIC, S.A.
Queda por debajo de los fondos de su vocación en casi todo lo que medimos.
Ha cobrado un 0,84 % en gastos totales en lo que va de 2026. La mitad de los fondos de su misma vocación ha cobrado menos de 0,72 %.
Evidencia fuerte. Ver los gastos →
Tiene el 15,53 % de su patrimonio en efectivo, frente al 3,21 % del fondo típico de su vocación. La comisión se cobra también sobre esa parte.
Evidencia fuerte. Ver la tesorería →
El 44,23 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo típico de su vocación es el 17,46 %.
Evidencia media. Ver la cartera →
Ha rendido mejor que el fondo típico de su vocación en 3 de los últimos 8 trimestres.
Evidencia débil. Ver los trimestres →
Ha rendido un 5,57 % en lo que va de 2026, mejor que el 56 % de los fondos de su misma vocación.
Evidencia débil. Ver la rentabilidad →
Medido contra los 166 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 30/06/2026, así que no cambia al mover la fecha de abajo.
Declaración a la CNMV
Valor liquidativo
€ 11,41
Precio de una participación
Patrimonio
€ 5,3M
Dinero total gestionado
Rentabilidad
+5,57 %
Ganancia o pérdida · ene–jun 2026
Gastos
0,84 %
Ratio de gastos corrientes · ene–jun 2026
Partícipes
29
Inversores en el fondo
Volatilidad
6,56 %
IBEX 19,14 % · deuda 0,10 %
En ene–jun 2026, el fondo típico de su vocación subió y bajó un 6,85 % de media.
Moverse más o menos no hace mejor ni peor a un fondo: depende de cuándo necesites el dinero.
Si repitiera su comportamiento de los últimos cinco años, en 99 de cada 100 meses no perdería más de un 3,47 %.
En abr–jun 2026, su mejor día fue +1,40 % el 08/04/2026 y el peor -0,42 % el 13/04/2026, frente a -0,75 % en el fondo típico de su vocación.
Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026. Los porcentajes son sobre la cartera más la liquidez.
Deuda pública42,2 %
€ 2,2M · 12 posiciones
Renta variable31,8 %
€ 1,7M · 32 posiciones
Fondos y ETF10,4 %
€ 542K · 2 posiciones
Liquidez15,7 %
€ 821K
La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.
Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.
De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos. Todo en porcentaje del patrimonio medio del periodo, que es la base de esta tabla en las cuentas de la CNMV. Estos gastos son los de la cuenta de resultados e incluyen la comisión de éxito y los costes de comprar y vender valores, que el ratio de gastos deja fuera.
Los gastos se llevaron el 9% del resultado bruto de ene–jun 2026.
46 posiciones declaradas a 30/06/2026.
El 10 % de esta cartera está invertido en otros fondos; sus posiciones subyacentes no las publica la CNMV. El tipo de activo y el país que se muestran describen el fondo en el que se invierte, no lo que este contiene.
| Título | Valor | Peso |
|---|---|---|
ES00000124C5 | € 528.480 | 10,00 % |
ES0000012G34 | € 470.080 | 8,90 % |
US912828V988 | € 433.114 | 8,20 % |
US912828Z781 | € 431.524 | 8,17 % |
IE00BYY18K23 | € 293.032 | 5,55 % |
ES0164838015 | € 248.963 | 4,71 % |
ES0000012P90 | € 148.764 | 2,82 % |
ES0105702007 | € 114.540 | 2,17 % |
ES0000012A89 | € 98.566 | 1,87 % |
ES0L02607106 | € 98.455 | 1,86 % |
Cuánto ha cambiado el peso de cada posición, de mayor a menor variación.
El 10 % de esta cartera está invertido en otros fondos; sus posiciones subyacentes no las publica la CNMV.
| Título | Estado | Peso | Δ Peso |
|---|---|---|---|
T 1.5 01/31/27 · US · Govt | Nueva | 8,17 %antes 0,00 % | +8,17 pp |
SPGB 2.35 03/31/29 · ES · Govt | Nueva | 2,82 %antes 0,00 % | +2,82 pp |
SGLT 0 04/10/26 12M · ES · Govt | Menos peso | 0,00 %antes 2,15 % | -2,15 pp |
SGLT 0 05/08/26 12M · ES · Govt | Menos peso | 0,00 %antes 2,15 % | -2,15 pp |
SGLT 0 06/05/26 12M · ES · Govt | Menos peso | 0,00 %antes 2,14 % | -2,14 pp |
SPGB 5.15 10/31/28 · ES · Govt | Menos peso | 10,00 %antes 11,50 % | -1,50 pp |
GVFCIIE · ES · Equity | Menos peso | 4,71 %antes 6,05 % | -1,34 pp |
SPGB 1.25 10/31/30 · ES · Govt | Menos peso | 8,90 %antes 10,09 % | -1,19 pp |
T 2.25 02/15/27 · US · Govt | Menos peso | 8,20 %antes 9,28 % | -1,08 pp |
1299 · HK · Equity | Menos peso | 1,82 %antes 2,46 % | -0,64 pp |
NOMCASU · IE · Equity | Menos peso | 5,55 %antes 6,11 % | -0,56 pp |
BNP · FR · Equity | Menos peso | 1,26 %antes 1,76 % | -0,50 pp |
COR · PT · Equity | Menos peso | 1,81 %antes 2,11 % | -0,30 pp |
WIZZ · JE · Equity | Más peso | 1,57 %antes 1,27 % | +0,30 pp |
SGLT 0 07/10/26 12M · ES · Govt | Menos peso | 1,86 %antes 2,14 % | -0,28 pp |
La CNMV no publica el número de títulos, sólo el valor y el peso en cartera. Una variación de peso puede deberse a una compra o venta, o al movimiento del precio. El valor en euros puede subir aunque el peso baje si la cartera crece más deprisa.
Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.
Patrimonio · 30/06/2025 → 30/06/2026
€ 140.841 → € 5.283.546
Partícipes
25 → 29
En 30/06/2026 el fondo captó un 40,57 % de dinero nuevo neto: esa parte del crecimiento del patrimonio son suscripciones, no rentabilidad.
Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.
En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.
30/06/2026declaración
31/03/2026
31/12/2025
30/09/2025
30/06/2025
Acumulado ene–jun 2026 · % sobre patrimonio medio
El ratio recoge los gastos corrientes del fondo: gestión, depositaría, auditoría, servicios bancarios y demás gastos de gestión corriente. No incluye la comisión de éxito ni los costes de comprar y vender valores.
Datos actuales, comunes a todos los compartimentos del fondo; no varían con la declaración elegida.
Con la denominación de inflation pill, o píldora (medicamento) contra la inflación, se pretende invertir en activos financieros que han experimentado un mejor comportamiento en períodos inflacionarios ( subida generalizada y sostenida de los precios de los bienes y servicios), combinando para ello distintas estrategias que protejan contra la inflación y la subida de tipos de interés, tales como: i) inversión en RV cíclica; ii) venta de futuros de Bonos Norteamericanos y Alemámn, iii) estrategias con divisas y iv) la inversión hasta un 10% den el Fondo GVC Gaesco Value Minus Growth Market Neutral FI. La exposición a RV será como mínimo del 30% y hasta el 75% del patrimonio en valores de RV emitidos mayoritariamente de países de OCDE. Las empresas pueden ser de baja (puede influir negativamente en la liquidez), media o alta capitalización bursátil sin concenctración sectorial. La exposición a la RF será como mínimo del 25% y hasta el 70% del patrimonio en valores de RF pública o privada, de emisores mayoritariamente de países OCDE, con una calidad crediticia mínima de BBB- siendo la duración media de la cartera inferior a 2 años. La inversión en IIC será inferior al 25% incluidas las del grupo. La gestión toma como referencia la rentabilidad del índice El MSCI World Value Net Total Return Index para la parte de inversión de Renta Variable y el EURIBOR a 12 meses para la inversión enrenta fija. Estos índices se utilizan en términos meramente comparativos.
Podrá invertir en instrumentos derivados negociados en mercados organizados y OTC con finalidad de cobertura e inversión.
GVC GAESCO CROSSOVER, FI agrupa varios compartimentos. Comparten vehículo legal, depositario y auditor, pero cada uno tiene su propia política de inversión y su propia cartera.
EXTREME WORLD GROWTH RVI
GEOPOLITICAL HEDGING RVMI
M&S QUALITY RVI
US GROWTH RVI
GLOBAL TOP-DOWN 3 SECTORES
50 RVME
BDS GLOBAL INCOME
CORPORATE MIXTO INTERNACIONAL
FUNDAQUANT 75 RVME
GARP RVMI
GLOBAL CURRENCY HEDGED
GLOBAL MOMENTUM EQUITY+COMMODITY+VOLATILITY
GLOBAL MOMENTUM RV + RF
GOVERNMENT MIXTO INTERNACIONAL
MOMENTUM RFME
ES0143562124
RV ZONA EURO
SITUACIONES ESPECIALES EURO 75 RVME
VOA MIXTO INTERNACIONAL
Datos obtenidos de los registros públicos de la CNMV. Ver la ficha oficial del fondo