Fondo

TREA CAJAMAR CORTO PLAZO FI · TREA ASSET MANAGEMENT S.G.I.I.C., S.A.

TREA CAJAMAR CORTO PLAZO FI

ActivoRenta Fija Euro Corto PlazoPerfil de riesgo 2/7AcumulaciónEUR

Gestionado por TREA ASSET MANAGEMENT S.G.I.I.C., S.A.

Dónde destaca

Gestión activa real: Se aparta de lo que todos tienen más que la mitad de los fondos parecidos
Trayectoria: Rindió más que la mitad de los fondos parecidos

A tener en cuenta

Dinero invertido: Está entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir de los fondos de su misma vocación
Consistencia: Gana menos de uno de cada cuatro trimestres
Coste: Cobra más que la mitad de los fondos de su misma vocación

Queda cerca de la media de los fondos de su vocación en lo que medimos.

CosteCuánto cuesta al año, contando comisiones escondidasCobra más que la mitad de los fondos de su vocación

Ha cobrado un 0,23 % en gastos totales en lo que va de 2026. La mitad de los fondos de su misma vocación ha cobrado menos de 0,21 %.

No está entre el 25 % que más cobra de los fondos de su misma vocación
Cobra más que la mitad de los fondos de su misma vocación
No llega al 25 % que menos cobra
No llega al 10 % que menos cobra
No cobra comisión extra sobre los beneficios
Aun así, en todo el mercado está entre el 25 % de fondos que menos cobra.
No ha subido lo que cobra desde el año pasado

Evidencia fuerte. Ver los gastos →

Dinero invertidoCuánto de tu dinero está invertido y cuánto espera en efectivoEstá entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir

Tiene el 5,41 % de su patrimonio en efectivo, frente al 2,62 % del fondo típico de su vocación. La comisión se cobra también sobre esa parte.

Está entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir de los fondos de su misma vocación
Deja más efectivo que la mitad de los fondos de su misma vocación
No llega al 25 % que más dinero mantiene invertido
No llega al 10 % que más dinero mantiene invertido

Evidencia fuerte. Ver la tesorería →

Gestión activa realSi de verdad se diferencia, o cobra por hacer lo mismo que todosSe parece bastante al fondo típico

El 4,49 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo típico de su vocación es el 7,58 %.

No está entre el 25 % que más copia lo que tiene todo el mundo
Se aparta de lo que todos tienen más que la mitad de los fondos parecidos
No llega al 25 % con la cartera más propia
No llega al 10 % con la cartera más propia
No cobra de más por llevar una cartera parecida a la de todos

Evidencia media. Ver la cartera →

ConsistenciaSi gana a fondos parecidos una y otra vez, no un año sueltoPierde contra los fondos de su vocación casi siempre

Ha rendido mejor que el fondo típico de su vocación en 0 de los últimos 14 trimestres.

Gana menos de uno de cada cuatro trimestres
Gana menos de la mitad de los trimestres
No llega a ganar dos de cada tres trimestres
No llega a ganar cuatro de cada cinco trimestres

Evidencia débil. Ver los trimestres →

TrayectoriaCuánto ha ganado, frente a fondos parecidosRindió mejor que la mayoría de los fondos de su vocación

Ha rendido un 0,96 % en lo que va de 2026, mejor que el 71 % de los fondos de su misma vocación.

No está entre el 25 % que peor rindió de los fondos de su misma vocación
Rindió más que la mitad de los fondos parecidos
No llega al 25 % que mejor rindió
No llega al 10 % que mejor rindió

Evidencia débil. Ver la rentabilidad →

Medido contra los 78 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 30/06/2026, así que no cambia al mover la fecha de abajo.

Declaración a la CNMV

Cifras principales

Valor liquidativo

€ 1344,91

Precio de una participación

Patrimonio

€ 2,0 mil M

Dinero total gestionado

Rentabilidad

+0,96 %

Ganancia o pérdida · ene–jun 2026

Gastos

0,23 %

Ratio de gastos corrientes · ene–jun 2026

Partícipes

42.370

Inversores en el fondo

Volatilidad

0,22 %

IBEX 19,26 % · deuda 0,64 %

En ene–jun 2026, el fondo típico de su vocación subió y bajó un 0,22 % de media.

Moverse más o menos no hace mejor ni peor a un fondo: depende de cuándo necesites el dinero.

Si repitiera su comportamiento de los últimos cinco años, en 99 de cada 100 meses no perdería más de un 0,55 %.

En ene–jun 2026, su mejor día fue +0,07 % el 08/04/2026 y el peor -0,02 % el 26/05/2026.

Dónde está el dinero de este fondo

Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026. Los porcentajes son sobre la cartera más la liquidez.

Renta fija privada92,7 %
€ 1,9 mil M · 340 posiciones
Deuda pública1,8 %
€ 36,0M · 10 posiciones
Liquidez5,5 %
€ 109M

La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.

Rentabilidad trimestral

Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.

De dónde viene la rentabilidad

De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos. Todo en porcentaje del patrimonio medio del periodo, que es la base de esta tabla en las cuentas de la CNMV. Estos gastos son los de la cuenta de resultados e incluyen la comisión de éxito y los costes de comprar y vender valores, que el ratio de gastos deja fuera.

Intereses

+1,31 %

Renta fija

-0,11 %

Derivados

-0,01 %

Resultado bruto

+1,19 %

Gastos

-0,24 %

Comisión de gestión

-0,20 %

Comisión de depositaría

-0,02 %

Otros gastos

-0,02 %

Resultado neto

+0,96 %

Los gastos se llevaron el 20% del resultado bruto de ene–jun 2026.

Sobre un patrimonio medio de € 1,9 mil M en ene–jun 2026, el resultado neto fueron € 17,9M.

El patrimonio se mueve por dos motivos independientes: porque entra o sale dinero, y porque el valor liquidativo sube o baja.

Patrimonio

+25,62 %

€ 1,6 mil M → € 2,0 mil M

Participaciones

+24,42 %

1.209.316 → 1.504.660

Valor liquidativo

+0,96 %

€ 1332,13 → € 1344,91

Cartera

350 posiciones declaradas a 30/06/2026.

Concentración top 10 19,7 %Cartera declarada 93,6 % del patrimonioTesorería € 109.433.614Rotación 0,73 veces en ene–jun 2026, frente a 0,32 en el fondo típico de su vocación

Título	Tipo	Valor	Peso	Divisa
MEDIOBANCA DI CRED FIN XS2682331728	Bond · XS	€ 48.535.367	2,40 %	EUR
ABANCA CORP BANCARIA SA ES0265936023	Bond · ES	€ 46.968.503	2,32 %	EUR
BPER BANCA XS2363719050	Bond · XS	€ 44.696.247	2,21 %	EUR
BANCA MONTE DEI PASCHI S XS2676882900	Bond · XS	€ 44.096.745	2,18 %	EUR
CAIXA GERAL DE DEPOSITOS PTCGDCOM0037	Bond · PT	€ 39.193.593	1,94 %	EUR
AL SYDBANK XS2826614898	Bond · XS	€ 37.260.816	1,84 %	EUR
DS SMITH PLC XS2051777873	Bond · XS	€ 35.438.042	1,75 %	EUR
UNICREDIT SPA XS2555420103	Bond · XS	€ 34.817.373	1,72 %	EUR
KUTXABANK SA ES0243307016	Bond · ES	€ 34.621.491	1,71 %	EUR
JYSKE BANK A/S XS2555918270	Bond · XS	€ 33.406.987	1,65 %	EUR

Cambios en la cartera

Comparado con

Cuánto ha cambiado el peso de cada posición, de mayor a menor variación.

Título	Estado	Peso	Δ Peso	Valor	Δ Valor
NEXI SPA NEXIIM 1.625 04/30/26 · XS · Corp	Menos peso	0,00 %antes 2,33 %	-2,33 pp	€ 0	−€ 37.529.403
P3 GROUP SARL PTHREE 0.875 01/26/26 EMTN · XS · Corp	Menos peso	0,00 %antes 2,31 %	-2,31 pp	€ 0	−€ 37.285.520
ORANO SA ORANOF 3.375 04/23/26 EMTN · FR · Corp	Menos peso	0,00 %antes 2,24 %	-2,24 pp	€ 0	−€ 36.125.716
KUTXABANK SA KUTXAB V4.75 06/15/27 · ES · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,88 %	-1,88 pp	€ 0	−€ 30.245.541
UNICREDIT SPA UCGIM V5.85 11/15/27 EMTN · XS · Corp	Más peso	1,72 %antes 0,15 %	+1,57 pp	€ 34.817.373	+€ 32.445.910
DRAGADOS SA ACSSCE 1.875 04/20/26 · XS · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,50 %	-1,50 pp	€ 0	−€ 24.202.523
CAIXABANK SA CABKSM V4.625 05/16/27 EMTN · XS · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,50 %	-1,50 pp	€ 0	−€ 24.160.090
DANSKE BANK A/S DANBNK F 04/10/27 EMTN · XS · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,49 %	-1,49 pp	€ 0	−€ 23.953.598
CREDITO EMILIANO SPA CRDEM V1.125 01/19/28 · XS · Corp	Nueva	1,41 %antes 0,00 %	+1,41 pp	€ 28.600.180	+€ 28.600.180
BANCO COMERC PORTUGUES BCPPL V1.125 02/12/27 EMTN · PT · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,39 %	-1,39 pp	€ 0	−€ 22.400.314
ASN BANK NV ASNBNK V2.375 05/04/27 · XS · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,35 %	-1,35 pp	€ 0	−€ 21.718.704
BNP PARIBAS BNP V2.125 01/23/27 EMTN · FR · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,34 %	-1,34 pp	€ 0	−€ 21.573.436
CETIN GROUP NV CETIN 3.125 04/14/27 EMTN · XS · Corp	Nueva	1,32 %antes 0,00 %	+1,32 pp	€ 26.796.654	+€ 26.796.654
IBERCAJA BANCO SA CAZAR V5.625 06/07/27 · ES · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,31 %	-1,31 pp	€ 0	−€ 21.128.015
WORLEY US FINANCE SUB WORAU 0.875 06/09/26 EMTN · XS · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,29 %	-1,29 pp	€ 0	−€ 20.837.949

La CNMV no publica el número de títulos, sólo el valor y el peso en cartera. Una variación de peso puede deberse a una compra o venta, o al movimiento del precio. El valor en euros puede subir aunque el peso baje si la cartera crece más deprisa.

¿Patrimonio o partícipes?

Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.

Patrimonio · 31/12/2023 → 30/06/2026

€ 1.052.244.145 → € 2.023.638.328

Partícipes

28.553 → 42.370

En 30/06/2026 el fondo captó un 21,12 % de dinero nuevo neto: esa parte del crecimiento del patrimonio son suscripciones, no rentabilidad.

Lo que escribió la gestora

Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.

Hechos relevantes y operaciones vinculadas

En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.

30/06/2026declaración

Autorización de fusión

Operaciones con el depositario
Garantías

31/12/2025

Autorización de fusión

Operaciones con el depositario

30/06/2025

Otro hecho relevante

Garantías
Otra operación vinculada

31/12/2024

Operaciones con el depositario
Garantías

31/12/2023

Operaciones con el depositario
Garantías

Ficha del fondo

Comisiones y gastos

Acumulado ene–jun 2026 · % sobre patrimonio medio

Ratio total de gastos0,23 %

Comisión de gestión0,20 %

Comisión de depositaría0,02 %

Comisión de éxito0,00 %

El ratio recoge los gastos corrientes del fondo: gestión, depositaría, auditoría, servicios bancarios y demás gastos de gestión corriente. No incluye la comisión de éxito ni los costes de comprar y vender valores.

Rating del depositarioBBB+ (S&P)

Datos del vehículo

Datos actuales; no varían con la declaración elegida.

FondoTREA CAJAMAR CORTO PLAZO FI

NIFV84177484

Nº de registro3095

Fecha de registro20/01/2005

GestoraTREA ASSET MANAGEMENT S.G.I.I.C., S.A.

DomicilioCL. ORTEGA Y GASSET, 20, 5º 28006 - Madrid

DepositarioCECABANK, S.A.

AuditorDeloitte Auditores SL

Webwww.treaam.com

Política de inversión

El fondo invertira en activos monetarios y de renta fija, publica y privada, a corto plazo, asi como en depositos de entidades de credito y en instrumentos del mercado monetario no cotizados que dean liquidos, denominados en euros y en divisa distinta del euro hasta un 5%, con una duracion inferior a tres años.