Fondo

CREAND RENTA FIJA MIXTA,FI · GESALCALA, S.A., S.G.I.I.C.

CREAND RENTA FIJA MIXTA,FI

ActivoMixto EuroPerfil de riesgo 2/7AcumulaciónEURMínimo 500.000,00 Euros

Gestionado por GESALCALA, S.A., S.G.I.I.C.

Advertencia de la CNMV

Informarles que el Informe de Auditoría correspondiente al ejercicio 2018 ha sido aprobado sin salvedades.

Dónde destaca

Gestión activa real: Se aparta de lo que todos tienen más que la mitad de los fondos parecidos
Consistencia: Gana la mitad de los trimestres o más
Trayectoria: Rindió más que la mitad de los fondos parecidos

A tener en cuenta

Coste: Ha subido lo que cobra, de 0,41 % a 0,49 % al año
Dinero invertido: Está entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir de los fondos de su misma vocación

Queda por encima de los fondos de su vocación en casi todo lo que medimos.

CosteCuánto cuesta al año, contando comisiones escondidasBarato para su vocación

Ha cobrado un 0,26 % en gastos totales en lo que va de 2026. La mitad de los fondos de su misma vocación ha cobrado menos de 0,39 %.

No está entre el 25 % que más cobra de los fondos de su misma vocación
Cobra menos que la mitad de los fondos de su misma vocación — más barato que el 87 % de ellos
Está entre el 25 % que menos cobra
No llega al 10 % que menos cobra
No cobra comisión extra sobre los beneficios
Ha subido lo que cobra, de 0,41 % a 0,49 % al año

Evidencia fuerte. Ver los gastos →

Dinero invertidoCuánto de tu dinero está invertido y cuánto espera en efectivoEstá entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir

Tiene el 11,04 % de su patrimonio en efectivo, frente al 1,81 % del fondo típico de su vocación. La comisión se cobra también sobre esa parte.

Está entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir de los fondos de su misma vocación
Deja más efectivo que la mitad de los fondos de su misma vocación
No llega al 25 % que más dinero mantiene invertido
No llega al 10 % que más dinero mantiene invertido

Evidencia fuerte. Ver la tesorería →

Gestión activa realSi de verdad se diferencia, o cobra por hacer lo mismo que todosSe parece bastante al fondo típico

El 2,74 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo típico de su vocación es el 8,74 %.

No está entre el 25 % que más copia lo que tiene todo el mundo
Se aparta de lo que todos tienen más que la mitad de los fondos parecidos
No llega al 25 % con la cartera más propia
No llega al 10 % con la cartera más propia
No cobra de más por llevar una cartera parecida a la de todos

Evidencia media. Ver la cartera →

ConsistenciaSi gana a fondos parecidos una y otra vez, no un año sueltoGana más trimestres de los que pierde

Ha rendido mejor que el fondo típico de su vocación en 7 de los últimos 12 trimestres.

Gana al menos uno de cada cuatro trimestres
Gana la mitad de los trimestres o más
No llega a ganar dos de cada tres trimestres
No llega a ganar cuatro de cada cinco trimestres

Evidencia débil. Ver los trimestres →

TrayectoriaCuánto ha ganado, frente a fondos parecidosRindió mejor que la mayoría de los fondos de su vocación

Ha rendido un 1,79 % en lo que va de 2026, mejor que el 62 % de los fondos de su misma vocación.

No está entre el 25 % que peor rindió de los fondos de su misma vocación
Rindió más que la mitad de los fondos parecidos
No llega al 25 % que mejor rindió
No llega al 10 % que mejor rindió

Evidencia débil. Ver la rentabilidad →

Medido contra los 78 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 30/06/2026, así que no cambia al mover la fecha de abajo.

Declaración a la CNMV

Cifras principales

Valor liquidativo

€ 13,03

Precio de una participación

Patrimonio

€ 59,1M

Dinero total gestionado

Rentabilidad

+1,79 %

Ganancia o pérdida · ene–jun 2026

Gastos

0,26 %

Ratio de gastos corrientes · ene–jun 2026

Partícipes

515

Inversores en el fondo

Volatilidad

3,02 %

IBEX 19,11 % · deuda 0,05 %

En ene–jun 2026, el fondo típico de su vocación subió y bajó un 2,81 % de media.

Moverse más o menos no hace mejor ni peor a un fondo: depende de cuándo necesites el dinero.

Si repitiera su comportamiento de los últimos cinco años, en 99 de cada 100 meses no perdería más de un 2,10 %.

En ene–jun 2026, su mejor día fue +0,94 % el 08/04/2026 y el peor -0,43 % el 15/05/2026, frente a -0,28 % en el fondo típico de su vocación.

Dónde está el dinero de este fondo

Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026. Los porcentajes son sobre la cartera más la liquidez.

Renta fija privada72,9 %
€ 42,5M · 161 posiciones
Deuda pública8,4 %
€ 4,9M · 13 posiciones
Fondos y ETF4,9 %
€ 2,8M · 1 posiciones
Deposit2,6 %
€ 1,5M · 1 posiciones
Liquidez11,2 %
€ 6,5M

La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.

Rentabilidad trimestral

Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.

De dónde viene la rentabilidad

De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos. Todo en porcentaje del patrimonio medio del periodo, que es la base de esta tabla en las cuentas de la CNMV. Estos gastos son los de la cuenta de resultados e incluyen la comisión de éxito y los costes de comprar y vender valores, que el ratio de gastos deja fuera.

Intereses

+1,58 %

Renta fija

-0,01 %

Derivados

+0,22 %

Otras IIC

+0,12 %

Otros resultados

+0,11 %

Resultado bruto

+2,02 %

Gastos

-0,28 %

Comisión de gestión

-0,20 %

Comisión de depositaría

-0,02 %

Servicios exteriores

-0,04 %

Otros gastos

-0,02 %

Resultado neto

+1,74 %

Los gastos se llevaron el 14% del resultado bruto de ene–jun 2026.

Cartera

176 posiciones declaradas a 30/06/2026.

Concentración top 10 17,5 %Cartera declarada 87,5 % del patrimonioTesorería € 6.521.531Rotación 0 veces en ene–jun 2026, frente a 0,12 en el fondo típico de su vocación

Título	Tipo	Valor	Peso	Divisa
CREAND GESTION FLEX FI ES0158577009	Fund · ES	€ 2.849.963	4,82 %	EUR
Deposito \| BANCO ALCALA \| 2.050 \| 2026 07 15 SYNTH_InversionesFinancierasDepositos_0ee16uf	Deposit	€ 1.499.669	2,54 %	EUR
CAIXABANK SA ES0840609053	Bond · ES	€ 1.098.422	1,86 %	EUR
E.ON SE XS2747600018	Bond · XS	€ 908.181	1,54 %	EUR
NEXTERA ENERGY CAPITAL XS3303019965	Bond · XS	€ 792.040	1,34 %	EUR
US TREASURY N/B US912810UK24	Government Bond · US	€ 678.921	1,15 %	USD
BBVA GLOBAL MARKETS BV ES0205067301	Bond · ES	€ 668.444	1,13 %	EUR
TELEFONICA EMISIONES SAU XS2722162315	Bond · XS	€ 614.801	1,04 %	EUR
ELECTRICITE DE FRANCE SA FR001400QR88	Bond · FR	€ 608.905	1,03 %	EUR
GENERALI XS2747590896	Bond · XS	€ 602.976	1,02 %	EUR

Cambios en la cartera

Comparado con

Cuánto ha cambiado el peso de cada posición, de mayor a menor variación.

Título	Estado	Peso	Δ Peso	Valor	Δ Valor
NEXTERA ENERGY CAPITAL NEE V4.2 02/26/56 · XS · Corp	Nueva	1,34 %antes 0,00 %	+1,34 pp	€ 792.040	+€ 792.040
BANQUE FED CRED MUTUEL BFCM 3.75 02/03/34 EMTN · FR · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,20 %	-1,20 pp	€ 0	−€ 602.238
RAIFFEISEN BANK INTL RBIAV V4.75 01/26/27 · XS · Corp	Menos peso	0,00 %antes 1,00 %	-1,00 pp	€ 0	−€ 500.571
TELEFONICA EMISIONES SAU TELEFO 4.3525 11/27/34 EMTN · XS · Corp	Nueva	0,87 %antes 0,00 %	+0,87 pp	€ 512.282	+€ 512.282
TENNET NET BV TENNNL 3.875 10/28/28 EMTN · XS · Corp	Nueva	0,86 %antes 0,00 %	+0,86 pp	€ 510.785	+€ 510.785
CASSA DEPOSITI E PRESTIT CDEP V5 12/04/29 · IT · Govt	Nueva	0,86 %antes 0,00 %	+0,86 pp	€ 507.931	+€ 507.931
MAPFRE SA MAPSM V4.5 06/09/37 EMTN · ES · Corp	Nueva	0,86 %antes 0,00 %	+0,86 pp	€ 508.961	+€ 508.961
KUTXABANK SA KUTXAB V3.5 06/10/32 EMTN · ES · Corp	Nueva	0,85 %antes 0,00 %	+0,85 pp	€ 502.026	+€ 502.026
DUKE ENERGY CORP DUK 3.1 06/15/28 · XS · Corp	Nueva	0,85 %antes 0,00 %	+0,85 pp	€ 499.886	+€ 499.886
ABERTIS INFRAESTRUCTURAS ABESM 3.625 03/08/32 EMTN · XS · Corp	Nueva	0,85 %antes 0,00 %	+0,85 pp	€ 499.981	+€ 499.981
Bonos \| DUFRY ONE BV \| 4.625 \| 2029-06-11 XS	Nueva	0,85 %antes 0,00 %	+0,85 pp	€ 503.777	+€ 503.777
UNICAJA BANCO SA UCAJLN V3.75 06/26/33 EMTN · ES · Corp	Nueva	0,84 %antes 0,00 %	+0,84 pp	€ 499.289	+€ 499.289
ATHENS INTERNATIONAL AI AIAGA 3.75 06/24/33 . · XS · Corp	Nueva	0,84 %antes 0,00 %	+0,84 pp	€ 498.671	+€ 498.671
RENAULT SA RENAUL 4.125 06/09/31 EMTN · FR · Corp	Nueva	0,84 %antes 0,00 %	+0,84 pp	€ 498.659	+€ 498.659
SUEZ SACA SUEZFP 4 06/30/36 EMTN · FR · Corp	Nueva	0,84 %antes 0,00 %	+0,84 pp	€ 495.342	+€ 495.342

La CNMV no publica el número de títulos, sólo el valor y el peso en cartera. Una variación de peso puede deberse a una compra o venta, o al movimiento del precio. El valor en euros puede subir aunque el peso baje si la cartera crece más deprisa.

¿Patrimonio o partícipes?

Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.

Patrimonio · 30/06/2024 → 30/06/2026

€ 41.640.544 → € 59.094.047

Partícipes

315 → 515

En 30/06/2026 el fondo captó un 15,74 % de dinero nuevo neto: esa parte del crecimiento del patrimonio son suscripciones, no rentabilidad.

Lo que escribió la gestora

Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.

Hechos relevantes y operaciones vinculadas

En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.

30/06/2026declaración

Operaciones con contrapartes del grupo

31/12/2025

Operaciones con contrapartes del grupo

30/06/2025

Operaciones con contrapartes del grupo

31/12/2024

Cambio esencial en la política de inversión

Operaciones con contrapartes del grupo

30/06/2024

Cambio esencial en la política de inversión

Operaciones con el depositario
Operaciones con contrapartes del grupo

Ficha del fondo

Comisiones y gastos

Acumulado ene–jun 2026 · % sobre patrimonio medio

Ratio total de gastos0,26 %

Comisión de gestión0,19 %

Comisión de depositaría0,02 %

Comisión de éxito0,00 %

El ratio recoge los gastos corrientes del fondo: gestión, depositaría, auditoría, servicios bancarios y demás gastos de gestión corriente. No incluye la comisión de éxito ni los costes de comprar y vender valores.

Rating del depositarioNA

Datos del vehículo

Datos actuales; no varían con la declaración elegida.

FondoCREAND RENTA FIJA MIXTA,FI

NIFV65143661

Nº de registro4147

Fecha de registro29/06/2009

GestoraGESALCALA, S.A., S.G.I.I.C.

Atención al clientepartícipes_gesalcala@creand.es

DomicilioC/Ortega y Gasset, 7, 28006 Madrid

DepositarioBANCO INVERSIS, S.A.

AuditorKPMG AUDITORES, S.L.

Webwww.creand.es

Política de inversión

El Fondo invierte, directa o indirectamente, entre un 90%-100% de la exposición total en Renta Fija (incluyendo depósitos e instrumentos del mercado monetario, cotizados o no, líquidos) y el resto en Renta Variable. No existe predeterminación en cuanto a la distribución por tipo de emisor (público o privado), divisa, capitalización y sector económico. Los emisores ymercados serán de la OCDE. No se invertirá en mercados emergentes. Dentro de la renta fija las emisiones serán de al menos calificación crediticia media (rating mínimo Baa3/BBB-) y un máximo del 15% de la exposición total, emisiones de baja calificación (rating inferior a BBB-). La renta fija tendrá la calificación descrita o si fuera inferior, el rating del Reino de España encada momento. Para emisiones no calificadas se atenderá al rating del emisor. La duración media de la cartera de renta fija será de hasta 5 años. La inversión en renta variable sólo se realizará de forma indirecta a través de IIC financieras. La suma de las inversiones en valores de renta variable emitidos por entidades radicadas fuera del área euro, más la exposición al riesgo divisa no superará el 15%. El Fondo podrá invertir hasta un 10% de su patrimonio en IIC financieras que sean activo apto, armonizadas o no, pertenecientes o no al grupo de la Gestora. La exposición máxima a riesgo de mercado por derivados es el patrimonio neto.