GESTION BOUTIQUE VIII / AUDAX · ANDBANK WEALTH MANAGEMENT, SGIIC, S.A.
Compartimento de GESTION BOUTIQUE VIII, FI
Gestionado por ANDBANK WEALTH MANAGEMENT, SGIIC, S.A.
Queda cerca de la media de los fondos de su vocación en lo que medimos.
Ha cobrado un 0,73 % en gastos totales en lo que va de 2026. La mitad de los fondos de su misma vocación ha cobrado menos de 0,58 %.
Evidencia fuerte. Ver los gastos →
Tiene el 1,99 % de su patrimonio en efectivo, frente al 3,86 % del fondo típico de su vocación. La comisión se cobra también sobre esa parte.
Evidencia fuerte. Ver la tesorería →
El 40,03 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo típico de su vocación es el 25,84 %.
Evidencia media. Ver la cartera →
Ha rendido mejor que el fondo típico de su vocación en 5 de los últimos 12 trimestres.
Evidencia débil. Ver los trimestres →
Ha rendido un 1,09 % en lo que va de 2026, mejor que el 12 % de los fondos de su misma vocación.
Evidencia débil. Ver la rentabilidad →
Medido contra los 680 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 30/06/2026, así que no cambia al mover la fecha de abajo.
Declaración a la CNMV
Valor liquidativo
€ 147,35
Precio de una participación
Patrimonio
€ 13,1M
Dinero total gestionado
Rentabilidad
+1,09 %
Ganancia o pérdida · ene–jun 2026
Gastos
0,73 %
Ratio de gastos corrientes · ene–jun 2026
Partícipes
157
Inversores en el fondo
Volatilidad
15,62 %
IBEX 19,18 % · deuda 0,77 %
En ene–jun 2026, el fondo típico de su vocación subió y bajó un 8,48 % de media.
Moverse más o menos no hace mejor ni peor a un fondo: depende de cuándo necesites el dinero.
Si repitiera su comportamiento de los últimos cinco años, en 99 de cada 100 meses no perdería más de un 10,43 %.
En ene–jun 2026, su mejor día fue +3,11 % el 08/04/2026 y el peor -2,25 % el 05/06/2026, frente a -0,97 % en el fondo típico de su vocación.
Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026. Los porcentajes son sobre la cartera más la liquidez.
Renta variable95,8 %
€ 12,5M · 67 posiciones
Deuda pública2,2 %
€ 284K · 2 posiciones
Liquidez2,0 %
€ 261K
La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.
Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.
De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos. Todo en porcentaje del patrimonio medio del periodo, que es la base de esta tabla en las cuentas de la CNMV. Estos gastos son los de la cuenta de resultados e incluyen la comisión de éxito y los costes de comprar y vender valores, que el ratio de gastos deja fuera.
Los gastos se llevaron el 59% del resultado bruto de ene–jun 2026.
Sobre un patrimonio medio de € 12,6M en ene–jun 2026, el resultado neto fueron € 82K.
El patrimonio se mueve por dos motivos independientes: porque entra o sale dinero, y porque el valor liquidativo sube o baja.
Patrimonio
-3,67 %
€ 13,6M → € 13,1M
Participaciones
-4,71 %
93.487 → 89.086
Valor liquidativo
+1,09 %
€ 145,76 → € 147,35
69 posiciones declaradas a 30/06/2026.
| Título | Valor | Peso |
|---|---|---|
SE0012673267 | € 498.201 | 3,80 % |
US17275R1023 | € 475.105 | 3,62 % |
ES0105027009 | € 455.524 | 3,47 % |
US5951121038 | € 449.710 | 3,43 % |
US02079K1079 | € 425.345 | 3,24 % |
US5562691080 | € 405.446 | 3,09 % |
US48581R2058 | € 398.231 | 3,03 % |
US9581021055 | € 363.481 | 2,77 % |
IL0011595993 | € 358.076 | 2,73 % |
GB00BZ0D6727 | € 343.760 | 2,62 % |
Cuánto ha cambiado el peso de cada posición, de mayor a menor variación.
| Título | Estado | Peso | Δ Peso |
|---|---|---|---|
JIN · AU · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 3,75 % | -3,75 pp |
MU · US · Equity | Más peso | 3,43 %antes 0,00 % | +3,43 pp |
NVO · US · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 3,23 % | -3,23 pp |
KNEBV · FI · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 2,78 % | -2,78 pp |
WDC · US · Equity | Más peso | 2,77 %antes 0,00 % | +2,77 pp |
ADYEN · NL · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 2,72 % | -2,72 pp |
ADBE · US · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 2,66 % | -2,66 pp |
MBUU · US · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 2,51 % | -2,51 pp |
ROVI · ES · Equity | Menos peso | 1,54 %antes 3,94 % | -2,40 pp |
MIPS · SE · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 2,38 % | -2,38 pp |
RMV · GB · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 2,25 % | -2,25 pp |
REY · IT · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 2,21 % | -2,21 pp |
AUTO · GB · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 2,17 % | -2,17 pp |
SPGB 5.15 10/31/28 · ES · Govt | Más peso | 2,16 %antes 0,00 % | +2,16 pp |
FLEX · SG · Equity | Más peso | 2,16 %antes 0,00 % | +2,16 pp |
La CNMV no publica el número de títulos, sólo el valor y el peso en cartera. Una variación de peso puede deberse a una compra o venta, o al movimiento del precio. El valor en euros puede subir aunque el peso baje si la cartera crece más deprisa.
Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.
Patrimonio · 30/06/2024 → 30/06/2026
€ 16.073.228 → € 13.126.608
Partícipes
144 → 157
En 30/06/2026 salió un 4,63 % del patrimonio en reembolsos netos.
Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.
En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.
30/06/2026declaración
31/12/2025
30/06/2025
31/12/2024
30/06/2024
Acumulado ene–jun 2026 · % sobre patrimonio medio
El ratio recoge los gastos corrientes del fondo: gestión, depositaría, auditoría, servicios bancarios y demás gastos de gestión corriente. No incluye la comisión de éxito ni los costes de comprar y vender valores.
Datos actuales, comunes a todos los compartimentos del fondo; no varían con la declaración elegida.
Invierte 0-100% del patrimonio en IIC financieras (activo apto), principalmente ETF, armonizadas o no (máximo 30% IIC no armonizadas), del grupo o no de la Gestora. Invierte, directa o indirectamente,50-100% de la exposición total en derivados sobre volatilidad de renta variable (principalmente futuros sobre VIX, ligados a la volatilidad implícita del índice S&P500), y el resto en renta variable o renta fija publica/privada (incluyendo depósitos e instrumentos del mercado monetario cotizados o no, líquidos). Exposición a riesgo divisa: 0-100% Se busca aprovechar diferencias de precios en los distintos futuros del VIX respecto a la volatilidad implícita esperada en el mercado, tomando posiciones compradoras o vendedoras de volatilidad según la sobrevaloración/infravaloración de cada vencimiento. Minoritariamente, se podrán realizar estrategias con opciones sobre renta variable, principalmente USA. En la inversión directa e indirecta, no hay predeterminación por tipo de emisor(público/privado), rating emisión/emisor (toda la renta fija puede ser de baja calidad o sin rating), duración media cartera renta fija, capitalización o sectores. Podrá haber concentración sectorial. Los emisores/mercados serán OCDE (principalmente USA) y hasta un 10% en emergentes. La inversión en renta variable de baja capitalización o en renta fija de baja calidad crediticia puede influir negativamente en la liquidez del compartimento. Directamente solo se usan derivados cotizados en mercados organizados de derivados.
Se podrá operar con instrumentos financieros derivados negociados en mercados organizados y no organizados de derivados con la finalidad de cobertura y de inversión.
GESTION BOUTIQUE VIII, FI agrupa varios compartimentos. Comparten vehículo legal, depositario y auditor, pero cada uno tiene su propia política de inversión y su propia cartera.
ADARVE ALTEA
ES0131445076
CONSULAE RENTA VARIABLE USA
FLEXIBLE VALUE INVESTMENTS
ES0131445084
GLOBAL DYNAMIC ALLOCATION
GLOBAL GRADIENT
ES0131445126
INVER VALUE GLOBAL FUND
ES0131445142
JORES
ES0131445001
RIVER GLOBAL
ES0131445027
VETUSTA INVERSIÓN
ES0131445092
FORMULA KAU GESTION DINAMICA
FORMULA KAU GRANDES GESTORES
Datos obtenidos de los registros públicos de la CNMV. Ver la ficha oficial del fondo