GESCONSULT/HORIZONTE 2023 II · GESCONSULT, S.A., S.G.I.I.C.
Queda por debajo de los fondos de su vocación en casi todo lo que medimos.
Ha cobrado un 0,27 % en gastos totales en lo que va de 2026. La mitad de los fondos de su misma vocación ha cobrado menos de 0,3 %.
Evidencia fuerte. Ver los gastos →
Tiene el 4,21 % de su patrimonio en efectivo, frente al 1,68 % del fondo típico de su vocación. La comisión se cobra también sobre esa parte.
Evidencia fuerte. Ver la tesorería →
El 100 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo típico de su vocación es el 5,44 %.
Evidencia media. Ver la cartera →
Ha rendido mejor que el fondo típico de su vocación en 1 de los últimos 12 trimestres.
Evidencia débil. Ver los trimestres →
Ha rendido un 11,4 % en lo que va de 2026, mejor que el 100 % de los fondos de su misma vocación.
Evidencia débil. Ver la rentabilidad →
Medido contra los 205 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 30/06/2026, así que no cambia al mover la fecha de abajo.
Declaración a la CNMV
Valor liquidativo
€ 10,43
Precio de una participación
Patrimonio
€ 42K
Dinero total gestionado
Rentabilidad
+11,40 %
Ganancia o pérdida · ene–jun 2026
Gastos
0,27 %
Ratio de gastos corrientes · ene–jun 2026
Partícipes
1
Inversores en el fondo
Volatilidad
19,94 %
IBEX 19,18 % · deuda 0,77 %
En ene–jun 2026, el fondo típico de su vocación subió y bajó un 1,73 % de media.
Moverse más o menos no hace mejor ni peor a un fondo: depende de cuándo necesites el dinero.
Si repitiera su comportamiento de los últimos cinco años, en 99 de cada 100 meses no perdería más de un 4,29 %.
En ene–jun 2026, su mejor día fue +15,05 % el 14/05/2026 y el peor -0,03 % el 06/05/2026, frente a -0,18 % en el fondo típico de su vocación.
Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026. Los porcentajes son sobre la cartera más la liquidez.
Deuda pública95,8 %
€ 40K · 11 posiciones
Liquidez4,2 %
€ 2K
La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.
Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.
De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos. Todo en porcentaje del patrimonio medio del periodo, que es la base de esta tabla en las cuentas de la CNMV. Estos gastos son los de la cuenta de resultados e incluyen la comisión de éxito y los costes de comprar y vender valores, que el ratio de gastos deja fuera.
Los gastos se llevaron el 39% del resultado bruto de ene–jun 2026.
Sobre un patrimonio medio de € 38K en ene–jun 2026, el resultado neto fueron € 4K.
El patrimonio se mueve por dos motivos independientes: porque entra o sale dinero, y porque el valor liquidativo sube o baja.
Patrimonio
+11,41 %
€ 37K → € 42K
Participaciones
0,00 %
3.982 → 3.982
Valor liquidativo
+11,41 %
€ 9,36 → € 10,43
11 posiciones declaradas a 30/06/2026.
| Título | Valor | Peso |
|---|---|---|
ES0000012P90 | € 6667 | 16,05 % |
ES0000012K95 | € 6667 | 16,05 % |
ES00000124C5 | € 6667 | 16,05 % |
ES0000012I08 | € 6667 | 16,05 % |
ES0000012M85 | € 6667 | 16,05 % |
ES0000012L60 | € 6667 | 16,05 % |
ES0L02602065 | € 0 | 0,00 % |
ES0000012O67 | € 0 | 0,00 % |
ES0000012O59 | € 0 | 0,00 % |
ES0000012411 | € 0 | 0,00 % |
Cuánto ha cambiado el peso de cada posición, de mayor a menor variación.
| Título | Estado | Peso | Δ Peso |
|---|---|---|---|
SPGB 3.45 10/31/34 · ES · Govt | Menos peso | 0,00 %antes 17,43 % | -17,43 pp |
SPGB 5.75 07/30/32 · ES · Govt | Menos peso | 0,00 %antes 17,43 % | -17,43 pp |
SPGB 2.4 05/31/28 · ES · Govt | Menos peso | 0,00 %antes 17,43 % | -17,43 pp |
SPGB 3.15 04/30/35 · ES · Govt | Menos peso | 0,00 %antes 17,43 % | -17,43 pp |
SGLT 0 02/06/26 12M · ES · Govt | Menos peso | 0,00 %antes 17,43 % | -17,43 pp |
SPGB 3.25 04/30/34 · ES · Govt | Más peso | 16,05 %antes 0,00 % | +16,05 pp |
SPGB 0 01/31/28 · ES · Govt | Más peso | 16,05 %antes 0,00 % | +16,05 pp |
SPGB 5.15 10/31/28 · ES · Govt | Más peso | 16,05 %antes 0,00 % | +16,05 pp |
SPGB 3.45 07/30/43 · ES · Govt | Más peso | 16,05 %antes 0,00 % | +16,05 pp |
SPGB 2.35 03/31/29 · ES · Govt | Más peso | 16,05 %antes 0,00 % | +16,05 pp |
SPGB 3.9 07/30/39 · ES · Govt | Menos peso | 16,05 %antes 17,43 % | -1,38 pp |
La CNMV no publica el número de títulos, sólo el valor y el peso en cartera. Una variación de peso puede deberse a una compra o venta, o al movimiento del precio. El valor en euros puede subir aunque el peso baje si la cartera crece más deprisa.
Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.
Patrimonio · 30/06/2024 → 30/06/2026
€ 160.958 → € 41.541
Partícipes
5 → 1
Las suscripciones y los reembolsos se compensaron en este periodo.
Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.
En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.
30/06/2026declaración
31/12/2025
30/06/2025
31/12/2024
30/06/2024
Acumulado ene–jun 2026 · % sobre patrimonio medio
El ratio recoge los gastos corrientes del fondo: gestión, depositaría, auditoría, servicios bancarios y demás gastos de gestión corriente. No incluye la comisión de éxito ni los costes de comprar y vender valores.
Datos actuales, comunes a todos los compartimentos del fondo; no varían con la declaración elegida.
EL FONDO NO TIENE ASEGURADA LA RENTABILIDAD NI LA INVERSIÓN INICIAL POR LO QUE EL INVERSOR PODRÍA OBTENER PÉRDIDAS. LOS PAGOS PERIÓDICOS SON REEMBOLSOS DE SU INVERSIÓN, ES DECIR, NO SE CORRESPONDEN CON LA RENTABILIDAD OBTENIDA POR EL FONDO. EL FONDO PODRÍA ESTAR OBTENIENDO PÉRDIDAS AUNQUE SE RECIBAN LOS PAGOS PERIÓDICOS. Invierte en renta fija pública y/o privada principalmente en Ђ (incluye instrumentos del mercado monetario cotizados o no, líquidos y depósitos) de emisores/mercados OCDE (excluyendo emergentes), con vencimiento anterior o en los 3 meses posteriores al 29/12/23. Duración media de cartera: menos de 3 años (irá disminuyendo al acercarse el vencimiento). A fecha de compra las emisiones tendrán calidad crediticia al menos media (mínimo BBB-) o si fuera inferior, el rating de España en cada momento, pudiendo invertir hasta un 25% en emisiones de baja calidad (mínimo B-) o sin calificar. Si hay bajadas sobrevenidas de rating, los activos podrán mantenerse. Riesgo divisa máximo 10%. Habrá reembolsos obligatorios de participaciones del 0,5% bruto sobre el valor liquidativo del 27/12/21, 27/12/22 y 27/12/23 (o hábil posterior) a los partícipes que lo sean desde el 31/03/21, inclusive, hasta el respectivo día previo a los indicados, abonándose como máximo el 3er día hábil posterior. El importe depende de la evolución del VL y se obtiene del cobro de cupones. Se prevé mantener los activos en cartera hasta su vencimiento, pudiendo hacer cambios para optimizarla.
Se podrá operar con instrumentos financieros derivados negociados en mercados organizados y no organizados de derivados con la finalidad de cobertura y de inversión.
GESCONSULT, FI agrupa varios compartimentos. Comparten vehículo legal, depositario y auditor, pero cada uno tiene su propia política de inversión y su propia cartera.
Datos obtenidos de los registros públicos de la CNMV. Ver la ficha oficial del fondo