SWM VALOR,FI · SINGULAR ASSET MANAGEMENT, SGIIC, S.A.
SWM VALOR,FI
Gestionado por SINGULAR ASSET MANAGEMENT, SGIIC, S.A.
Dónde destaca
- Coste: Está entre el 25 % que menos cobra
- Consistencia: Gana dos de cada tres trimestres
- Trayectoria: Rindió más que la mitad de los fondos parecidos
A tener en cuenta
- Dinero invertido: Está entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir de los fondos de su misma vocación
- Gestión activa real: Está entre el 25 % que más copia lo que tiene todo el mundo
Queda cerca de la media de los fondos de su vocación en lo que medimos.
CosteCuánto se lleva el fondo en total, no sólo la comisión de gestiónBarato para su vocación
Ha cobrado un 0,17 % en gastos totales en lo que va de 2026. La mitad de los fondos de su misma vocación ha cobrado menos de 0,31 %.
- No está entre el 25 % que más cobra de los fondos de su misma vocación
- Cobra menos que la mitad de los fondos de su misma vocación — más barato que el 86 % de ellos
- Está entre el 25 % que menos cobra
- No llega al 10 % que menos cobra
- No cobra comisión extra sobre los beneficios
- No ha subido lo que cobra desde el año pasado
Evidencia fuerte. Ver los gastos →
Dinero invertidoCuánto de tu dinero está invertido y cuánto espera en efectivoEstá entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir
Tiene el 4,92 % de su patrimonio en efectivo, frente al 1,7 % del fondo típico de su vocación. La comisión se cobra también sobre esa parte.
- Está entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir de los fondos de su misma vocación
- Deja más efectivo que la mitad de los fondos de su misma vocación
- No llega al 25 % que más dinero mantiene invertido
- No llega al 10 % que más dinero mantiene invertido
Evidencia fuerte. Ver la tesorería →
Gestión activa realSi de verdad se diferencia, o cobra por hacer lo mismo que todosTiene casi lo mismo que todos
El 12,44 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo típico de su vocación es el 3,04 %.
- Está entre el 25 % que más copia lo que tiene todo el mundo
- Se parece a lo que todos tienen más que la mitad de los fondos parecidos
- No llega al 25 % con la cartera más propia
- No llega al 10 % con la cartera más propia
- No cobra de más por llevar una cartera parecida a la de todos
Evidencia media. Ver la cartera →
ConsistenciaSi gana a fondos parecidos una y otra vez, no un año sueltoGana más trimestres de los que pierde
Ha rendido mejor que el fondo típico de su vocación en 7 de los últimos 10 trimestres.
- Gana al menos uno de cada cuatro trimestres
- Gana la mitad de los trimestres o más
- Gana dos de cada tres trimestres
- No llega a ganar cuatro de cada cinco trimestres
Evidencia débil. Ver los trimestres →
TrayectoriaCuánto ha ganado, frente a fondos parecidosRindió mejor que la mayoría de los fondos de su vocación
Ha rendido un 0,89 % en lo que va de 2026, mejor que el 69 % de los fondos de su misma vocación.
- No está entre el 25 % que peor rindió de los fondos de su misma vocación
- Rindió más que la mitad de los fondos parecidos
- No llega al 25 % que mejor rindió
- No llega al 10 % que mejor rindió
Evidencia débil. Ver la rentabilidad →
Medido contra los 206 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 30/06/2026, así que no cambia al mover la fecha de abajo.
Declaración a la CNMV
Cifras principales
Valor liquidativo
€ 6,57
Precio de una participación
Patrimonio
€ 161M
Dinero total gestionado
Rentabilidad
+0,89 %
Ganancia o pérdida · ene–jun 2026
Gastos
0,17 %
Ratio total de gastos · ene–jun 2026
0,37 % en el año 2025 completo
Partícipes
1.454
Inversores en el fondo
Volatilidad
0,15 %
IBEX 9,96 % · deuda 0,48 %
En ene–jun 2026, el fondo típico de su vocación subió y bajó un 1,70 % de media.
Moverse más o menos no hace mejor ni peor a un fondo: depende de cuándo necesites el dinero.
Si repitiera su comportamiento de los últimos cinco años, en 99 de cada 100 meses no perdería más de un 0,39 %.
En abr–jun 2026, su mejor día fue +0,03 % el 08/04/2026 y el peor -0,01 % el 07/04/2026, frente a -0,18 % en el fondo típico de su vocación.
Dónde está el dinero de este fondo
Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026. Los porcentajes son sobre la cartera más la liquidez.
Renta fija privada61,5 %
€ 98,1M · 58 posiciones
Deuda pública33,6 %
€ 53,6M · 8 posiciones
Liquidez5,0 %
€ 7,9M
La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.
Rentabilidad trimestral
Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.
De dónde viene la rentabilidad
De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos. Todo en porcentaje del patrimonio medio del periodo, que es la base de esta tabla en las cuentas de la CNMV. Estos gastos son los de la cuenta de resultados e incluyen la comisión de éxito y los costes de comprar y vender valores, que el ratio de gastos deja fuera.
Los gastos se llevaron el 18% del resultado bruto de ene–jun 2026.
La CNMV no publica el patrimonio medio del periodo: lo deducimos de esta misma tabla, y en ene–jun 2026 son unos € 150M. Sobre esa base, el resultado neto son unos € 1,3M, también cálculo nuestro.
El patrimonio se mueve por dos motivos independientes: porque entra o sale dinero, y porque el valor liquidativo sube o baja.
Patrimonio
+8,23 %
€ 149M → € 161M
Participaciones
+7,26 %
22.828.304 → 24.486.112
Valor liquidativo
+0,91 %
€ 6,51 → € 6,57
Cartera
66 posiciones declaradas a 30/06/2026.
| Título | Valor | Peso |
|---|---|---|
FR0129132728 | € 10.917.999 | 6,80 % |
FR0129437556 | € 8.928.726 | 5,57 % |
ES0L02607106 | € 7.938.338 | 4,94 % |
FR0129437564 | € 7.918.705 | 4,93 % |
ES0L02608070 | € 5.959.537 | 3,71 % |
ES0L02609045 | € 4.965.806 | 3,09 % |
FR0129570588 | € 4.951.638 | 3,08 % |
XS1944390597 | € 4.001.088 | 2,49 % |
XS2537060746 | € 3.035.784 | 1,89 % |
XS1562614831 | € 3.018.038 | 1,88 % |
Cambios en la cartera
Cuánto ha cambiado el peso de cada posición, de mayor a menor variación.
| Título | Estado | Peso | Δ Peso |
|---|---|---|---|
BTF 0 07/15/26 52W · FR · Govt | Nueva | 6,80 %antes 0,00 % | +6,80 pp |
BTF 0 02/11/26 28W · FR · Govt | Ya no figura | 0,00 %antes 6,70 % | -6,70 pp |
BTF 0 08/26/26 28W · FR · Govt | Nueva | 5,57 %antes 0,00 % | +5,57 pp |
SGLT 0 03/06/26 12M · ES · Govt | Ya no figura | 0,00 %antes 5,36 % | -5,36 pp |
SGLT 0 02/06/26 12M · ES · Govt | Ya no figura | 0,00 %antes 5,36 % | -5,36 pp |
BTF 0 01/14/26 28W · FR · Govt | Ya no figura | 0,00 %antes 5,36 % | -5,36 pp |
SGLT 0 07/10/26 12M · ES · Govt | Nueva | 4,94 %antes 0,00 % | +4,94 pp |
BTF 0 09/23/26 28W · FR · Govt | Nueva | 4,93 %antes 0,00 % | +4,93 pp |
BTF 0 03/25/26 52W · FR · Govt | Ya no figura | 0,00 %antes 4,68 % | -4,68 pp |
SGLT 0 01/16/26 12M · ES · Govt | Ya no figura | 0,00 %antes 4,01 % | -4,01 pp |
SGLT 0 08/07/26 12M · ES · Govt | Nueva | 3,71 %antes 0,00 % | +3,71 pp |
BTF 0 04/09/26 28W · FR · Govt | Ya no figura | 0,00 %antes 3,35 % | -3,35 pp |
SGLT 0 05/08/26 12M · ES · Govt | Ya no figura | 0,00 %antes 3,34 % | -3,34 pp |
SGLT 0 09/04/26 12M · ES · Govt | Nueva | 3,09 %antes 0,00 % | +3,09 pp |
BTF 0 10/21/26 28W · FR · Govt | Nueva | 3,08 %antes 0,00 % | +3,08 pp |
La CNMV no publica el número de títulos, sólo el valor y el peso en cartera. Una variación de peso puede deberse a una compra o venta, o al movimiento del precio. El valor en euros puede subir aunque el peso baje si la cartera crece más deprisa.
¿Patrimonio o partícipes?
Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.
Patrimonio · 30/06/2024 → 30/06/2026
€ 169.232.059 → € 160.767.167
Partícipes
1.789 → 1.454
En 30/06/2026 el fondo captó un 7,29 % de dinero nuevo neto: esa parte del crecimiento del patrimonio son suscripciones, no rentabilidad.
El patrimonio apenas ha variado (-5%), pero el número de partícipes ha cambiado un -19% en el mismo periodo.
Lo que escribió la gestora
Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.
Hechos relevantes y operaciones vinculadas
En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.
30/06/2026declaración
- Otro hecho relevante
- Gestora y depositario del mismo grupo
- Ingresos de entidades del grupo
31/12/2025
- Gestora y depositario del mismo grupo
- Ingresos de entidades del grupo
30/06/2025
- Gestora y depositario del mismo grupo
- Ingresos de entidades del grupo
31/12/2024
- Gestora y depositario del mismo grupo
- Ingresos de entidades del grupo
30/06/2024
- Gestora y depositario del mismo grupo
- Ingresos de entidades del grupo
Ficha del fondo
Comisiones y gastos
Acumulado ene–jun 2026 · % sobre patrimonio medio
El ratio recoge los gastos corrientes del fondo: gestión, depositaría, auditoría, servicios bancarios y demás gastos de gestión corriente. No incluye la comisión de éxito ni los costes de comprar y vender valores.
Datos del vehículo
Datos actuales; no varían con la declaración elegida.
Política de inversión
El fondo invertirá directa o indirectamente a través de IIC (máximo 10%), el 100% de la exposición total en activos de renta fija pública y o privada, (incluyendo depósitos e instrumentos del mercado monetario, cotizados o no, que sean líquidos). La calidad crediticia de las emisiones de renta fija en el momento de la compra es al menos media (mínimo BBB-/Baa3) otorgada por alguna delas principales agencias de calificación crediticia del mercado o la calidad de España en cada momento si fuera inferior. De haber bajadas sobrevenidas de calificación crediticia, las posiciones afectadas podrán mantenerse puntualmente en cartera para gestionar su salida ordenada del fondo, siendo el objetivo del fondo mantener la calidad crediticia descrita. Se invertirá en activos negociados en mercados organizados de renta fija, incluidos aquellos de reducida dimensión y limitado volumen de contratación, lo que podría privar de liquidez a estos activos y afectar negativamente a la liquidez del fondo, con preferencia en cuanto a mercados/emisores por países de la OCDE pudiendo invertir hasta un 10% de la exposición total en emisores/mercados emergentes. El fondo invertirá en activos denominados principalmente en euros. La exposición a riesgo divisa no superará el 10%. La duración media de la cartera no excederá de 3 años.
Uso de derivados
Inversión y cobertura.
Datos obtenidos de los registros públicos de la CNMV. Ver la ficha oficial del fondo