Fondo

MARCH GLOBAL QUALITY, FI · MARCH ASSET MANAGEMENT, S.G.I.I.C., S.A.

MARCH GLOBAL QUALITY, FI

ActivoRenta Variable InternacionalPerfil de riesgo 4/7AcumulaciónEUR

Gestionado por MARCH ASSET MANAGEMENT, S.G.I.I.C., S.A.

Dónde destaca

Dinero invertido: Está entre el 25 % que más dinero mantiene invertido

A tener en cuenta

Gestión activa real: Cobra más que la mitad de los fondos de su vocación llevando una cartera más parecida a la de todos que la mitad de ellos
Coste: Está entre el 25 % que más cobra de los fondos de su misma vocación
Consistencia: Gana menos de la mitad de los trimestres

Queda cerca de la media de los fondos de su vocación en lo que medimos.

CosteCuánto cuesta al año, contando comisiones escondidasEstá entre el 25 % que más cobra de su vocación

Ha cobrado un 1,02 % en gastos totales en lo que va de 2026. La mitad de los fondos de su misma vocación ha cobrado menos de 0,74 %.

Está entre el 25 % que más cobra de los fondos de su misma vocación
Cobra más que la mitad de los fondos de su misma vocación
No llega al 25 % que menos cobra
No llega al 10 % que menos cobra
No cobra comisión extra sobre los beneficios
No ha subido lo que cobra desde el año pasado

Evidencia fuerte. Ver los gastos →

Dinero invertidoCuánto de tu dinero está invertido y cuánto espera en efectivoTiene invertido más dinero que la mayoría de los fondos de su vocación

Tiene el 0,97 % de su patrimonio en efectivo, frente al 3,62 % del fondo típico de su vocación. La comisión se cobra también sobre esa parte.

No está entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir de los fondos de su misma vocación
Deja menos efectivo que la mitad de los fondos de su misma vocación
Está entre el 25 % que más dinero mantiene invertido
No llega al 10 % que más dinero mantiene invertido

Evidencia fuerte. Ver la tesorería →

Gestión activa realSi de verdad se diferencia, o cobra por hacer lo mismo que todosTiene casi lo mismo que todos

El 78,09 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo típico de su vocación es el 30,83 %.

Está entre el 25 % que más copia lo que tiene todo el mundo
Se parece a lo que todos tienen más que la mitad de los fondos parecidos
No llega al 25 % con la cartera más propia
No llega al 10 % con la cartera más propia
Cobra más que la mitad de los fondos de su vocación llevando una cartera más parecida a la de todos que la mitad de ellos

Evidencia media. Ver la cartera →

ConsistenciaSi gana a fondos parecidos una y otra vez, no un año sueltoGana algunos trimestres, pierde más

Ha rendido mejor que el fondo típico de su vocación en 4 de los últimos 12 trimestres.

Gana al menos uno de cada cuatro trimestres
Gana menos de la mitad de los trimestres
No llega a ganar dos de cada tres trimestres
No llega a ganar cuatro de cada cinco trimestres

Evidencia débil. Ver los trimestres →

TrayectoriaCuánto ha ganado, frente a fondos parecidosRindió peor que la mitad de los fondos de su vocación

Ha rendido un 10,28 % en lo que va de 2026, mejor que el 50 % de los fondos de su misma vocación.

No está entre el 25 % que peor rindió de los fondos de su misma vocación
Rindió menos que la mitad de los fondos parecidos
No llega al 25 % que mejor rindió
No llega al 10 % que mejor rindió

Evidencia débil. Ver la rentabilidad →

Medido contra los 368 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 30/06/2026, así que no cambia al mover la fecha de abajo.

Declaración a la CNMV

Cifras principales

Valor liquidativo

€ 1159,26

Precio de una participación

Patrimonio

€ 46,5M

Dinero total gestionado

Rentabilidad

+10,28 %

Ganancia o pérdida · ene–jun 2026

Gastos

1,02 %

Ratio de gastos corrientes · ene–jun 2026

Partícipes

2.065

Inversores en el fondo

Volatilidad

11,16 %

IBEX 19,18 % · deuda 0,10 %

En ene–jun 2026, el fondo típico de su vocación subió y bajó un 13,75 % de media.

Moverse más o menos no hace mejor ni peor a un fondo: depende de cuándo necesites el dinero.

Si repitiera su comportamiento de los últimos cinco años, en 99 de cada 100 meses no perdería más de un 6,96 %.

En ene–jun 2026, su mejor día fue +2,59 % el 08/04/2026 y el peor -1,31 % el 05/06/2026, frente a -1,60 % en el fondo típico de su vocación.

Dónde está el dinero de este fondo

Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026. Los porcentajes son sobre la cartera más la liquidez.

Renta variable87,0 %
€ 39,9M · 103 posiciones
Fondos y ETF9,1 %
€ 4,2M · 2 posiciones
Deuda pública2,9 %
€ 1,3M · 2 posiciones
Liquidez1,0 %
€ 450K

La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.

Rentabilidad trimestral

Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.

De dónde viene la rentabilidad

De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos. Todo en porcentaje del patrimonio medio del periodo, que es la base de esta tabla en las cuentas de la CNMV. Estos gastos son los de la cuenta de resultados e incluyen la comisión de éxito y los costes de comprar y vender valores, que el ratio de gastos deja fuera.

Intereses

+0,03 %

Dividendos

+0,80 %

Renta variable

+8,56 %

Derivados

+0,25 %

Otras IIC

+1,37 %

Otros resultados

+0,01 %

Resultado bruto

+11,02 %

Gastos

-1,12 %

Comisión de gestión

-0,97 %

Comisión de depositaría

-0,02 %

Servicios exteriores

-0,03 %

Otros gastos

-0,10 %

Otros ingresos

+0,07 %

Resultado neto

+9,97 %

Los gastos se llevaron el 10% del resultado bruto de ene–jun 2026.

Cartera

107 posiciones declaradas a 30/06/2026.

Concentración top 10 37,0 %Cartera declarada 97,8 % del patrimonioTesorería € 450.364Rotación 1,46 veces en ene–jun 2026, frente a 0,3 en el fondo típico de su vocación

Título	Tipo	Valor	Peso	Divisa
ISHARES CORE EM IMI ACC IE00BKM4GZ66	Fund · IE	€ 4.191.500	9,02 %	USD
NVIDIA CORP US67066G1040	Equity · US	€ 2.183.437	4,70 %	USD
MICROSOFT CORP US5949181045	Equity · US	€ 1.964.380	4,23 %	USD
APPLE INC US0378331005	Equity · US	€ 1.877.724	4,04 %	USD
TAIWAN SEMICONDUCTOR-SP ADR US8740391003	Equity · US	€ 1.706.324	3,67 %	USD
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO ES0000012L60	Government Bond · ES	€ 1.335.387	2,87 %	EUR
AMAZON.COM INC US0231351067	Equity · US	€ 1.072.760	2,31 %	USD
ALPHABET INC-CL C US02079K1079	Equity · US	€ 1.025.467	2,21 %	USD
META PLATFORMS INC-CLASS A US30303M1027	Equity · US	€ 961.173	2,07 %	USD
ABBVIE INC US00287Y1091	Equity · US	€ 875.739	1,88 %	USD

Cambios en la cartera

Comparado con

Cuánto ha cambiado el peso de cada posición, de mayor a menor variación.

Título	Estado	Peso	Δ Peso	Valor	Δ Valor
ISHARES CORE EM IMI ACC EMIM · IE · Equity	Más peso	9,02 %antes 0,00 %	+9,02 pp	€ 4.191.500	+€ 4.191.500
BARRICK MINING CORP B · CA · Equity	Menos peso	0,00 %antes 3,69 %	-3,69 pp	€ 0	−€ 1.627.248
BABCOCK INTL GROUP PLC BAB · GB · Equity	Menos peso	0,00 %antes 3,41 %	-3,41 pp	€ 0	−€ 1.500.852
ALIBABA GROUP HOLDING LTD 9988 · KY · Equity	Menos peso	0,00 %antes 2,97 %	-2,97 pp	€ 0	−€ 1.308.723
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO SPGB 3.9 07/30/39 · ES · Govt	Más peso	2,87 %antes 0,00 %	+2,87 pp	€ 1.335.387	+€ 1.335.387
BERKSHIRE HATHAWAY INC-CL B BRK/B · US · Equity	Menos peso	1,52 %antes 4,25 %	-2,73 pp	€ 707.520	−€ 1.163.831
SCHINDLER HOLDING-PART CERT SCHP · CH · Equity	Menos peso	0,00 %antes 2,68 %	-2,68 pp	€ 0	−€ 1.182.406
JPMORGAN CHASE & CO JPM · US · Equity	Menos peso	1,72 %antes 3,70 %	-1,98 pp	€ 798.981	−€ 831.596
ROCHE HOLDING AG-BON DE JOUI ROC1 · CH · Equity	Menos peso	0,00 %antes 1,80 %	-1,80 pp	€ 0	−€ 792.304
SANOFI SAN · FR · Equity	Menos peso	0,00 %antes 1,80 %	-1,80 pp	€ 0	−€ 792.623
CAMECO CORP CCO · CA · Equity	Menos peso	0,00 %antes 1,79 %	-1,79 pp	€ 0	−€ 790.275
SLB LTD SLB · AN · Equity	Menos peso	0,00 %antes 1,79 %	-1,79 pp	€ 0	−€ 789.362
SUBSEA 7 SA SOC · LU · Equity	Menos peso	0,00 %antes 1,77 %	-1,77 pp	€ 0	−€ 778.910
TAIWAN SEMICONDUCTOR-SP ADR TSM · US · Equity	Más peso	3,67 %antes 1,91 %	+1,76 pp	€ 1.706.324	+€ 866.785
AIR LIQUIDE SA AIL · FR · Equity	Menos peso	0,00 %antes 1,73 %	-1,73 pp	€ 0	−€ 763.158

La CNMV no publica el número de títulos, sólo el valor y el peso en cartera. Una variación de peso puede deberse a una compra o venta, o al movimiento del precio. El valor en euros puede subir aunque el peso baje si la cartera crece más deprisa.

¿Patrimonio o partícipes?

Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.

Patrimonio · 30/06/2024 → 30/06/2026

€ 63.305.020 → € 46.463.254

Partícipes

2.308 → 2.065

En 30/06/2026 salió un 4,55 % del patrimonio en reembolsos netos.

Lo que escribió la gestora

Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.

Hechos relevantes y operaciones vinculadas

En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.

30/06/2026declaración

Gestora y depositario del mismo grupo
Operaciones con contrapartes del grupo

31/12/2025

Gestora y depositario del mismo grupo
Operaciones con contrapartes del grupo

30/06/2025

Otro hecho relevante

Gestora y depositario del mismo grupo
Operaciones con contrapartes del grupo

31/12/2024

Cambio de depositario
Otro hecho relevante

Gestora y depositario del mismo grupo
Operaciones con contrapartes del grupo

30/06/2024

Otro hecho relevante

Operaciones con contrapartes del grupo

Ficha del fondo

Comisiones y gastos

Acumulado ene–jun 2026 · % sobre patrimonio medio

Ratio total de gastos1,02 %

Comisión de gestión0,98 %

Comisión de depositaría0,02 %

Comisión de éxito0,00 %

El ratio recoge los gastos corrientes del fondo: gestión, depositaría, auditoría, servicios bancarios y demás gastos de gestión corriente. No incluye la comisión de éxito ni los costes de comprar y vender valores.

Rating del depositarioND

Datos del vehículo

Datos actuales; no varían con la declaración elegida.

FondoMARCH GLOBAL QUALITY, FI

NIFV82086448

Nº de registro1578

Fecha de registro10/09/1998

GestoraMARCH ASSET MANAGEMENT, S.G.I.I.C., S.A.

Atención al clienteinfo@march-am.com

DomicilioCL. CASTELLO, 74 28006 - MADRID

DepositarioBANCO INVERSIS, S.A.

AuditorDeloitte Auditores, S.L.

Webwww.marchgestion.com

Política de inversión

Fondo de Renta Variable Internacional, que invierte un mínimo del 75% en renta variable, en concreto, en empresas cotizadas sin predeterminación en cuanto a su capitalización bursátil, en mercados internacionales, sin proporción predeterminada ni para cada mercado ni para cada valor, pudiendo incluso invertir en mercados emergentes.