LLUC VALORES, SICAV, S.A. · MARCH ASSET MANAGEMENT, S.G.I.I.C., S.A.
Gestionado por MARCH ASSET MANAGEMENT, S.G.I.I.C., S.A.
Queda por encima de los fondos de su vocación en casi todo lo que medimos.
Ha cobrado un 0,58 % en gastos totales en lo que va de 2026. La mitad de los fondos de su misma vocación ha cobrado menos de 0,58 %.
Evidencia fuerte. Ver los gastos →
Tiene el 1,78 % de su patrimonio en efectivo, frente al 3,86 % del fondo típico de su vocación. La comisión se cobra también sobre esa parte.
Evidencia fuerte. Ver la tesorería →
El 82,51 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo típico de su vocación es el 25,84 %.
Evidencia media. Ver la cartera →
Ha rendido mejor que el fondo típico de su vocación en 5 de los últimos 10 trimestres.
Evidencia débil. Ver los trimestres →
Ha rendido un 7,5 % en lo que va de 2026, mejor que el 69 % de los fondos de su misma vocación.
Evidencia débil. Ver la rentabilidad →
Medido contra los 680 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 30/06/2026, así que no cambia al mover la fecha de abajo.
Declaración a la CNMV
Valor liquidativo
€ 18,43
Precio de una participación
Patrimonio
€ 661M
Dinero total gestionado
Rentabilidad
+7,50 %
Ganancia o pérdida · ene–jun 2026
Gastos
0,58 %
Ratio de gastos corrientes · ene–jun 2026
Partícipes
2.868
Inversores en el fondo
Volatilidad
N/D
Cuánto sube y baja su valor
Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026. Los porcentajes son sobre la cartera más la liquidez.
Renta variable75,3 %
€ 505M · 70 posiciones
Deuda pública13,4 %
€ 90,1M · 7 posiciones
Fondos y ETF9,3 %
€ 62,2M · 4 posiciones
Renta fija privada0,2 %
€ 1,4M · 1 posiciones
Liquidez1,8 %
€ 11,8M
La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.
Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.
De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos. Todo en porcentaje del patrimonio medio del periodo, que es la base de esta tabla en las cuentas de la CNMV. Estos gastos son los de la cuenta de resultados e incluyen la comisión de éxito y los costes de comprar y vender valores, que el ratio de gastos deja fuera.
Los gastos se llevaron el 9% del resultado bruto de ene–jun 2026.
Sobre un patrimonio medio de € 585M en ene–jun 2026, el resultado neto fueron € 42,8M.
El patrimonio se mueve por dos motivos independientes: porque entra o sale dinero, y porque el valor liquidativo sube o baja.
Patrimonio
+27,90 %
€ 517M → € 661M
Participaciones
+18,98 %
30.130.826 → 35.849.565
Valor liquidativo
+7,50 %
€ 17,15 → € 18,43
82 posiciones declaradas a 30/06/2026.
| Título | Valor | Peso |
|---|---|---|
ES0000012K95 | € 23.323.982 | 3,53 % |
ES00000124C5 | € 23.323.982 | 3,53 % |
IE00BKM4GZ66 | € 20.143.604 | 3,05 % |
US67066G1040 | € 19.809.996 | 3,00 % |
ES0000012F43 | € 19.338.823 | 2,93 % |
US0378331005 | € 19.322.925 | 2,92 % |
US02079K3059 | € 17.696.417 | 2,68 % |
US5949181045 | € 17.642.194 | 2,67 % |
LU0329207053 | € 17.158.507 | 2,60 % |
ES00000128H5 | € 15.856.891 | 2,40 % |
Cuánto ha cambiado el peso de cada posición, de mayor a menor variación.
| Título | Estado | Peso | Δ Peso |
|---|---|---|---|
SPGB 0 01/31/27 · ES · Govt | Menos peso | 0,00 %antes 3,77 % | -3,77 pp |
SPGB 5.15 10/31/28 · ES · Govt | Nueva | 3,53 %antes 0,00 % | +3,53 pp |
SPGB 3.45 07/30/43 · ES · Govt | Nueva | 3,53 %antes 0,00 % | +3,53 pp |
EMIM · IE · Equity | Nueva | 3,05 %antes 0,00 % | +3,05 pp |
SPGB 0.6 10/31/29 · ES · Govt | Nueva | 2,93 %antes 0,00 % | +2,93 pp |
ROC1 · CH · Equity | Ya no figura | 0,00 %antes 2,14 % | -2,14 pp |
XDED · IE · Equity | Nueva | 2,00 %antes 0,00 % | +2,00 pp |
RHHVF · CH · Equity | Nueva | 1,75 %antes 0,00 % | +1,75 pp |
QCOM · US · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 1,62 % | -1,62 pp |
DG · FR · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 1,54 % | -1,54 pp |
ELV · US · Equity | Menos peso | 0,00 %antes 1,45 % | -1,45 pp |
SPGB 3.45 10/31/34 · ES · Govt | Menos peso | 0,00 %antes 1,38 % | -1,38 pp |
CSA · IE · Equity | Menos peso | 0,31 %antes 1,68 % | -1,37 pp |
TSM · US · Equity | Más peso | 2,09 %antes 0,74 % | +1,35 pp |
FER · NL · Equity | Nueva | 1,31 %antes 0,00 % | +1,31 pp |
La CNMV no publica el número de títulos, sólo el valor y el peso en cartera. Una variación de peso puede deberse a una compra o venta, o al movimiento del precio. El valor en euros puede subir aunque el peso baje si la cartera crece más deprisa.
Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.
Patrimonio · 31/12/2024 → 30/06/2026
€ 408.913.259 → € 660.867.091
Partícipes
2.015 → 2.868
En 30/06/2026 el fondo captó un 17,32 % de dinero nuevo neto: esa parte del crecimiento del patrimonio son suscripciones, no rentabilidad.
Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.
En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.
30/06/2026declaración
31/12/2025
30/06/2025
31/12/2024
Acumulado ene–jun 2026 · % sobre patrimonio medio
El ratio recoge los gastos corrientes del fondo: gestión, depositaría, auditoría, servicios bancarios y demás gastos de gestión corriente. No incluye la comisión de éxito ni los costes de comprar y vender valores.
Datos actuales; no varían con la declaración elegida.
La Sociedad podrá invertir, ya sea de manera directa o indirecta a través de IIC, en activos de renta variable y renta fija sin que exista predeterminación en cuanto a los porcentajes de inversión en cada clase de activo pudiendo estar la totalidad de su patrimonio invertido en renta fija o renta variable. Dentro de la renta fija además de valores se incluyen depósitos a la vista o con vencimiento inferior a un año en entidades de crédito de la UE o que cumplan la normativa específica de solvencia e instrumentos del mercado monetario no cotizados, que sean líquidos. No existe objetivo predeterminado ni límites máximos en lo que se refiere a la distribución de activos por tipo de emisor (publico o privado), ni por rating de emisión/emisor, ni duración, ni por capitalización bursátil, ni por divisa, ni por sector económico, ni por países. Se podrá invertir en países emergentes. La exposición al riesgo de divisa puede alcanzar el 100% del patrimonio.
Esta Sociedad puede operar con instrumentos financieros derivados negociados en mercados organizados con la finalidad de cobertura y como inversión.
Datos obtenidos de los registros públicos de la CNMV. Ver la ficha oficial del fondo