Fondo

INVERACTIVO CONFIANZA, FI · SANTANDER ASSET MANAGEMENT, S.A., SGIIC

INVERACTIVO CONFIANZA, FI

ActivoMixto EuroPerfil de riesgo 3/7AcumulaciónEUR

Gestionado por SANTANDER ASSET MANAGEMENT, S.A., SGIIC

Advertencia de la CNMV

ESTE FONDO PUEDE INVERTIR UN PORCENTAJE DEL 10% EN EMISIONES DE RENTA FIJA DE BAJA CALIDAD CREDITICIA, ESTO ES, CON UN ALTO RIESGO DE CRÉDITO.

Dónde destaca

Trayectoria: Está entre el 10 % que mejor rindió
Consistencia: Gana la mitad de los trimestres o más

A tener en cuenta

Gestión activa real: Cobra más que la mitad de los fondos de su vocación llevando una cartera más parecida a la de todos que la mitad de ellos
Coste: Está entre el 25 % que más cobra de los fondos de su misma vocación
Dinero invertido: Deja más efectivo que la mitad de los fondos de su misma vocación

Queda cerca de la media de los fondos de su vocación en lo que medimos.

CosteCuánto cuesta al año, contando comisiones escondidasEstá entre el 25 % que más cobra de su vocación

Ha cobrado un 0,56 % en gastos totales en lo que va de 2026. La mitad de los fondos de su misma vocación ha cobrado menos de 0,39 %.

Está entre el 25 % que más cobra de los fondos de su misma vocación
Cobra más que la mitad de los fondos de su misma vocación
No llega al 25 % que menos cobra
No llega al 10 % que menos cobra
No cobra comisión extra sobre los beneficios
No ha subido lo que cobra desde el año pasado

Evidencia fuerte. Ver los gastos →

Dinero invertidoCuánto de tu dinero está invertido y cuánto espera en efectivoDeja más efectivo que la mitad de los fondos de su vocación

Tiene el 2,3 % de su patrimonio en efectivo, frente al 1,81 % del fondo típico de su vocación. La comisión se cobra también sobre esa parte.

No está entre el 25 % que más efectivo deja sin invertir de los fondos de su misma vocación
Deja más efectivo que la mitad de los fondos de su misma vocación
No llega al 25 % que más dinero mantiene invertido
No llega al 10 % que más dinero mantiene invertido

Evidencia fuerte. Ver la tesorería →

Gestión activa realSi de verdad se diferencia, o cobra por hacer lo mismo que todosTiene casi lo mismo que todos

El 32,21 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo típico de su vocación es el 8,74 %.

Está entre el 25 % que más copia lo que tiene todo el mundo
Se parece a lo que todos tienen más que la mitad de los fondos parecidos
No llega al 25 % con la cartera más propia
No llega al 10 % con la cartera más propia
Cobra más que la mitad de los fondos de su vocación llevando una cartera más parecida a la de todos que la mitad de ellos

Evidencia media. Ver la cartera →

ConsistenciaSi gana a fondos parecidos una y otra vez, no un año sueltoGana más trimestres de los que pierde

Ha rendido mejor que el fondo típico de su vocación en 8 de los últimos 12 trimestres.

Gana al menos uno de cada cuatro trimestres
Gana la mitad de los trimestres o más
No llega a ganar dos de cada tres trimestres
No llega a ganar cuatro de cada cinco trimestres

Evidencia débil. Ver los trimestres →

TrayectoriaCuánto ha ganado, frente a fondos parecidosRindió mejor que la mayoría de los fondos de su vocación

Ha rendido un 3,7 % en lo que va de 2026, mejor que el 93 % de los fondos de su misma vocación.

No está entre el 25 % que peor rindió de los fondos de su misma vocación
Rindió más que la mitad de los fondos parecidos
Está entre el 25 % que mejor rindió
Está entre el 10 % que mejor rindió

Evidencia débil. Ver la rentabilidad →

Medido contra los 78 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 30/06/2026, así que no cambia al mover la fecha de abajo.

Declaración a la CNMV

Cifras principales

Valor liquidativo

€ 17,34

Precio de una participación

Patrimonio

€ 47,4M

Dinero total gestionado

Rentabilidad

+3,70 %

Ganancia o pérdida · ene–jun 2026

Gastos

0,56 %

Ratio de gastos corrientes · ene–jun 2026

Partícipes

899

Inversores en el fondo

Volatilidad

6,50 %

IBEX 19,18 % · deuda 0,66 %

En ene–jun 2026, el fondo típico de su vocación subió y bajó un 2,81 % de media.

Moverse más o menos no hace mejor ni peor a un fondo: depende de cuándo necesites el dinero.

Si repitiera su comportamiento de los últimos cinco años, en 99 de cada 100 meses no perdería más de un 3,15 %.

En ene–jun 2026, su mejor día fue +1,86 % el 08/04/2026 y el peor -0,76 % el 15/05/2026, frente a -0,28 % en el fondo típico de su vocación.

Dónde está el dinero de este fondo

Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026. Los porcentajes son sobre la cartera más la liquidez.

Deuda pública65,4 %
€ 30,6M · 49 posiciones
Renta variable22,8 %
€ 10,7M · 43 posiciones
Fondos y ETF9,4 %
€ 4,4M · 2 posiciones
Liquidez2,3 %
€ 1,1M

La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.

Rentabilidad trimestral

Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.

De dónde viene la rentabilidad

De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos. Todo en porcentaje del patrimonio medio del periodo, que es la base de esta tabla en las cuentas de la CNMV. Estos gastos son los de la cuenta de resultados e incluyen la comisión de éxito y los costes de comprar y vender valores, que el ratio de gastos deja fuera.

Intereses

+0,89 %

Dividendos

+0,48 %

Renta fija

+1,65 %

Renta variable

+0,98 %

Derivados

-0,02 %

Otras IIC

+0,33 %

Resultado bruto

+4,32 %

Gastos

-0,66 %

Comisión de gestión

-0,58 %

Comisión de depositaría

-0,03 %

Servicios exteriores

-0,01 %

Otros gastos

-0,04 %

Resultado neto

+3,65 %

Los gastos se llevaron el 15% del resultado bruto de ene–jun 2026.

Sobre un patrimonio medio de € 47,6M en ene–jun 2026, el resultado neto fueron € 1,7M.

El patrimonio se mueve por dos motivos independientes: porque entra o sale dinero, y porque el valor liquidativo sube o baja.

Patrimonio

-1,95 %

€ 48,3M → € 47,4M

Participaciones

-5,49 %

2.891.977 → 2.733.168

Valor liquidativo

+3,75 %

€ 16,72 → € 17,34

Cartera

94 posiciones declaradas a 30/06/2026.

Concentración top 10 31,3 %Cartera declarada 96,5 % del patrimonioTesorería € 1.091.949Rotación 0 veces en ene–jun 2026, frente a 0,12 en el fondo típico de su vocación

Título	Tipo	Valor	Peso	Divisa
BNY ML RES HN EUR CR B-WEURA IE00BKWGFQ61	Fund · IE	€ 2.894.717	6,11 %	EUR
ASML HOLDING NV NL0010273215	Equity · NL	€ 1.580.245	3,33 %	EUR
FRK MSCI WORLD CATH PRIN ETF IE000AZOUN82	Fund · IE	€ 1.518.709	3,20 %	EUR
BUONI POLIENNALI DEL TES IT0005641029	Government Bond · IT	€ 1.514.790	3,20 %	EUR
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO ES0000012O59	Government Bond · ES	€ 1.460.758	3,08 %	EUR
BUONI POLIENNALI DEL TES IT0005619546	Government Bond · IT	€ 1.379.288	2,91 %	EUR
BUONI POLIENNALI DEL TES IT0005584849	Government Bond · IT	€ 1.207.972	2,55 %	EUR
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO ES0000012K53	Government Bond · ES	€ 1.151.185	2,43 %	EUR
BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND DE000BU2Z023	Government Bond · DE	€ 1.083.085	2,28 %	EUR
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO ES0000012G34	Government Bond · ES	€ 1.066.386	2,25 %	EUR

Cambios en la cartera

Comparado con

Cuánto ha cambiado el peso de cada posición, de mayor a menor variación.

Título	Estado	Peso	Δ Peso	Valor	Δ Valor
FRK MSCI WORLD CATH PRIN ETF FLXA · IE · Equity	Nueva	3,20 %antes 0,00 %	+3,20 pp	€ 1.518.709	+€ 1.518.709
BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND DBR 2.2 02/15/34 · DE · Govt	Más peso	2,28 %antes 0,44 %	+1,84 pp	€ 1.083.085	+€ 872.292
BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND DBR 2.4 11/15/30 · DE · Govt	Ya no figura	0,00 %antes 1,82 %	-1,82 pp	N/D	−€ 879.319
BUONI POLIENNALI DEL TES BTPS 3.85 09/15/26 3Y · IT · Govt	Ya no figura	0,00 %antes 1,80 %	-1,80 pp	N/D	−€ 868.025
FRANCE (GOVT OF) FRTR 1.25 05/25/36 OAT · FR · Govt	Nueva	1,63 %antes 0,00 %	+1,63 pp	€ 774.772	+€ 774.772
SAP SE SAP · DE · Equity	Menos peso	0,40 %antes 1,80 %	-1,40 pp	€ 189.610	−€ 681.710
BUONI POLIENNALI DEL TES BTPS 2.65 06/15/28 3Y · IT · Govt	Más peso	3,20 %antes 1,95 %	+1,25 pp	€ 1.514.790	+€ 573.319
BUONI POLIENNALI DEL TES BTPS 3.15 03/15/33 7Y · IT · Govt	Nueva	1,13 %antes 0,00 %	+1,13 pp	€ 534.242	+€ 534.242
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO SPGB 2.7 01/31/30 · ES · Govt	Nueva	1,11 %antes 0,00 %	+1,11 pp	€ 526.000	+€ 526.000
ISHARES MSCI WORLD SRI-EUR-A SUSW · IE · Equity	Ya no figura	0,00 %antes 1,05 %	-1,05 pp	N/D	−€ 506.974
BNP PARIBAS BNP · FR · Equity	Nueva	0,92 %antes 0,00 %	+0,92 pp	€ 434.299	+€ 434.299
BUONI POLIENNALI DEL TES BTPS 5.75 02/01/33 31Y · IT · Govt	Ya no figura	0,00 %antes 0,91 %	-0,91 pp	N/D	−€ 438.518
BUONI POLIENNALI DEL TES BTPS 2.95 02/15/27 3Y · IT · Govt	Ya no figura	0,00 %antes 0,85 %	-0,85 pp	N/D	−€ 408.961
BUNDESOBLIGATION OBL 2.1 04/12/29 189 · DE · Govt	Menos peso	1,60 %antes 2,35 %	-0,75 pp	€ 758.306	−€ 375.802
SIEMENS AG-REG SIE · DE · Equity	Menos peso	0,93 %antes 1,64 %	-0,71 pp	€ 443.092	−€ 348.016

La CNMV no publica el número de títulos, sólo el valor y el peso en cartera. Una variación de peso puede deberse a una compra o venta, o al movimiento del precio. El valor en euros puede subir aunque el peso baje si la cartera crece más deprisa.

¿Patrimonio o partícipes?

Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.

Patrimonio · 30/06/2024 → 30/06/2026

€ 51.247.230 → € 47.405.156

Partícipes

1.085 → 899

En 30/06/2026 salió un 5,63 % del patrimonio en reembolsos netos.

El patrimonio apenas ha variado (-7%), pero el número de partícipes ha cambiado un -17% en el mismo periodo.

Lo que escribió la gestora

Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.

Hechos relevantes y operaciones vinculadas

En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.

30/06/2026declaración

Operaciones con el depositario
Operaciones con contrapartes del grupo
Otra operación vinculada

31/12/2025

Otra operación vinculada

30/06/2025

Otro hecho relevante

Operaciones con el depositario
Garantías
Operaciones con contrapartes del grupo
Otra operación vinculada

31/12/2024

Otro hecho relevante

Operaciones con el depositario
Operaciones con contrapartes del grupo
Otra operación vinculada

30/06/2024

Operaciones con el depositario
Garantías
Operaciones con contrapartes del grupo
Ingresos de entidades del grupo
Otra operación vinculada

Ficha del fondo

Comisiones y gastos

Acumulado ene–jun 2026 · % sobre patrimonio medio

Ratio total de gastos0,56 %

Comisión de gestión0,52 %

Comisión de depositaría0,03 %

El ratio recoge los gastos corrientes del fondo: gestión, depositaría, auditoría, servicios bancarios y demás gastos de gestión corriente. No incluye la comisión de éxito ni los costes de comprar y vender valores.

Rating del depositarioAa3

Datos del vehículo

Datos actuales; no varían con la declaración elegida.

FondoINVERACTIVO CONFIANZA, FI

NIFV81009284

Nº de registro529

Fecha de registro09/12/1994

GestoraSANTANDER ASSET MANAGEMENT, S.A., SGIIC

Atención al clienteinformesfondos@gruposantander.com

DomicilioPaseo de la Castellana, 24 28046 - MADRID (MADRID)

DepositarioCACEIS BANK SPAIN S.A.

AuditorPRICEWATERHOUSECOOPERS AUDITORES, S.L.

Webwww.santanderassetmanagement.es

Política de inversión

Invierte 0-50% del patrimonio en IIC financieras, armonizadas o no (máx.30% en IIC no armonizadas), del grupo o no de la Gestora. Invierte, directa o indirectamente a través de IIC, 70-100% de la exposición total en r.fija pública y/o privada, y el resto en r.variable de cualquier capitalización/sector, con criterios de actuación empresarial financieros, éticos y socialmente responsables. El 80% de la cartera cumple las características medioambientales que promueve el fondo. Las emisiones de r.fija tendrán al menos mediana calidad crediticia (mínimo BBB-/Baa3), o si fuera inferior, el rating del R. España, en cada momento, con un máximo del 10% de la exposición total en baja calidad (inferior a BBB-/Baa3) o sin rating, sin predeterminar la duración media de la cartera de renta fija. Los emisores y mercados serán fundamentalmente de UE sin descartar OCDE, y hasta 20% de países emergentes. La r. variable emitida fuera del área euro más el riesgo divisa no superará el 30% de la exposición total. La IIC diversifica las inversiones en los activos mencionados anteriormente en, al menos, seis emisiones diferentes. La inversión en valores de una misma emisión no supera el 30% del activo de la IIC. Podrá operar con derivados negociados y no negociados en mercados organizados de derivados con la finalidad de cobertura y de inversión. El grado máx. de exposición al riesgo de mercado a través de instrumentos financieros derivados es el importe del patrimonio neto. Podrá invertir hasta un máx. conjunto del 10% del patrimonio en activos que podrían introducir un mayor riesgo que el resto de las inversiones como consecuencia de sus características, entre otras, de liquidez, tipo de emisor o grado de protección al inversor.